2015年年报摘要

　　 　　公司代码:600885公司简称:宏发股份 　　一个重要的提示 　　1.1为全面了解公司的经营成果、财务状况和未来发展规划，投资者应在上海证券交易所网站等中国证监会指定的网站上仔细阅读年度报告全文。 　　1.2本公司董事会、监事会及董事、监事、***管理人员保证年度报告的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其承担个别和连带的法律责任。 　　1.3公司全体董事出席了本次董事会会议。 　　1.4大华会计师事务所(特殊普通合伙)为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 　　1.5公司简介 　　■ 　　■ 　　1.6 1.大华会计师事务所有限公司对公司2015年度财务报告进行了审计，确认公司2015年度实现营业收入4，247，837，787.48元，净利润660，206，799.57元。扣除少数股东权益后归属于母公司的净利润472，302，442.71元，其中营业外收入归属于母公司。母公司实现净利润159，780，402.09元。 　　2.根据《公司法》和《公司章程》规定，法定盈余公积金和任意盈余公积金分别按可分配利润的10%提取，提取金额合计31，956，080.42元。 　　3.根据《公司法》和《公司章程》的规定，公司提出如下利润分配预案:以2015年12月31日公司总股本531，972，537.00股为基数，向全体股东每10股派发现金红利2元(含税)，共计派发现金红利106，394，507.40元，剩余未分配利润结转。本年度公司不增加资本公积金和发行股份。 　　2.报告期内主要业务或产品简介。 　　(1)公司控股子公司厦门宏发音响有限公司主要从事继电器、低压电器、接触器、自动化设备及相关电子元器件、机电产品、机械设备的研究、生产和销售。产品包括继电器、低压电器、高低压成套设备、精密零件、传感器、自动化设备等多个类别。其中，继电器产品作为宏发电机的主营业务，拥有160多个系列、40000多个常用规格，年生产能力超过10亿件，可根据客户要求定制上千种专用产品并承接OEM生产。产品广泛应用于工业、能源、交通、信息、家电、医疗、国防、 等等。产品远销100多个***和地区，在多个***和地区建立了本地化服务网络，具备全球市场运营和技术服务能力。报告期内，公司在“统一规划、加强集中、纵横整合、区块实施”的十六字经营方针和“跨越门槛、拓展品类、提升效率”的三大发展思路指导下，聚焦继电器全产业链发展，充分发挥专业化经营的资源积累优势，加快国际化发展战略步伐。公司积极推进体制机制改革和管理创新，通过实施打造总部经济等措施，深入提升综合管理水平。 实施事业部制，启动SAP和MES项目。此外，公司还大力调整产品结构，加快自动化进程，在攻克免校准等核心技术上取得重大突破。报告期内，人均销售回款率较上年同期增长17.21%，综合竞争力不断增强，经营业绩稳步提升，提前顺利实现“十二五”目标。(2)报告期内公司所属行业的发展阶段、周期性特征、公司的行业地位等。报告期内，宏碁发电***进入中国电子元器件百强前十，排名第八。 继续位居中继企业***。公司业务规模位居全球继电器行业前三，产量全球***。 　　会计数据和财务指标汇总 　　单位:元货币:*** 　　■ 　　4.2015年各季度主要财务指标 　　单位:元货币:*** 　　■ 　　5.股本和股东信息 　　5.1表决权恢复后的普通股股东和优先股股东数量及前10名股东持股情况表。 　　单位:股份 　　■ 　　■ 　　5.2公司与控股股东的产权及控制关系方框图。 　　■ 　　公司与实际控制人之间的产权及控制关系方框图 　　■ 　　6.管理讨论和分析 　　㈠管理层讨论和分析 　　2015年，公司在“跨越门槛、拓展品类、提升效益”新三大发展思路的指引下，面对复杂严峻的经济环境和不断加大的压力与挑战，认真落实公司各项部署，努力推动公司向前发展。 　　1、主营业务情况。 　　公司累计销售继电器120114万只，营业收入4247837787.48元。扣除少数股东权益后归属于母公司的净利润472，302，442.71元，其中扣除营业外收入后归属于母公司的净利润447，097，517.71元。在报告期内，人均生产效率大大提高。2015年人均销售返利42.38万元/人，同比增长17.21%。 　　2.“七小巨人”战略成效显著。电力、汽车、鸿洲逆势大幅增长，有效弥补了一般继电器下跌带来的不利影响。 　　“十二五”期间，公司大力实施“七小巨人”战略，产业结构和产品结构不断调整优化升级，形成多元化发展新格局，在复杂严峻的经济形势下再次发挥关键作用。2015年，在通用继电器下滑的情况下，电力电器、汽车电子、浙江鸿洲分别抓住了各自的市场机遇，实现了大幅增长。 　　3.“跨越门槛”取得新突破，产品质量水平和客户满意度稳步提升。 　　2015年，公司“跨越门槛”工作取得新突破。全年有11条生产线达到中级标准，29条达到一级标准，占总数的18.6%。各企业、各部门以问题为导向，全年组织推进重大专项改善项目36个，其中31个项目实现目标，公司继电器产品客户投诉率从4.20PPM下降到1.39PPM，进一步缩小了与国际一流同行的差距。格力、BSH等重要客户对宏发产品实物质量的改善和提高给予了积极评价。 　　4.加大结构调整力度，继续实施“扩类”，新的产业战略布局正在形成。 　　(1)高压DC继电器产品迎来快速发展。 　　报告期内，公司抓住了国内新能源汽车市场快速发展的机遇。2015年，高压DC继电器销量呈现井喷式增长。全年销售额突破1亿元，同比增长339.87%，成为公司新的利润增长点。业务渠道越来越广。继北汽新能源、长沙众泰、康迪集团之后，南昌江铃、土地方舟等新能源汽车行业主要整车厂商也成为公司的新客户。 　　(2)低压电器初步具备成为集团第二类产品的条件。 　　目前，公司已成功开发出微型断路器、塑壳断路器、框架断路器、双电源自动转换开关、特种接触器、工业接触器、智能保护器、浪涌保护器等8大系列35个产品，为后续的快速发展创造了良好的条件。公司继续加大对低压电器产品的R&D、制造和业务渠道的资金和人力投入，逐步发展成为公司的第二类产品。 　　(3)其他新品类的研发进展顺利。 　　真空灭弧室实现破冰销售，12KV系列小批量生产，性价比全面超越国内竞争对手，为2016年稳定增长奠定基础。真空泵项目已完成产品设计、供应商开发和实验测试系统开发，进入正常样品测试阶段。此外，公司还成功开发了无螺丝工业连接器，得到了客户的初步认可。 　　氧传感器研发取得重要突破，完成首片试产，完成核心技术、设备和工艺的匹配。所有功能参数均符合测试标准的要求。 　　在“扩类”战略的指导下，各相关单位将继续积极开发新的产品类别，为形成新的产业战略布局创造条件。 　　5.通过技术改造和管理提升，生产效率大幅提高。 　　2015年，公司共投入3.41亿元进行技术改造，主要用于生产线和模具生产单元的自动化改造，提高生产效率和加工精度。全年人均销售返利42.38万元，同比增长17.21%。 　　此外，通过进一步完善绩效考核指标体系，公司引入人均效率作为非常重要的考核指标；引入精益生产评价体系，完成***工厂评价体系文件建设和培训，全面推进标准线和示范线创建，促进物流改善，取得良好经济效益。 　　6.企业综合实力进一步提高。 　　(1)国际化经营能力稳步提升。 　　欧洲公司、美国公司和香港公司继续保持稳定良好的发展态势，亚太市场取得新的重大突破。功率继电器正式进入日本市场，成为日本东光和东芝的首批供应商。2015年，公司完成对美国KG公司100%股权的收购。 　　(2)企业规模不断扩大。 　　2015年，工业、信号电子、精密机械等公司相继成立，宏发团队进一步壮大。同时，公司的产业基础规模进一步扩大。占地115.3亩、规划总建筑面积134721平方米的漳州长泰生产基地一期工程顺利封顶。宏发海沧工业园一期工程、Xi安宏发草堂生产基地、四川宏发第二厂房、四川宏发科技大厦也按计划顺利进行。 　　(3)技术创新能力持续提升。 　　2015年，公司组织开展工艺应用技术研究21项，高效自动化装配平台技术、高速高效线圈生产技术等自动化技术在各生产单位研发成功并推广应用。 　　2015年，公司完成专利申请173件，其中发明专利申请60件，国际专利申请7件，均较2014年增长一倍。2015年授权专利91件，其中发明专利14件，较2014年分别增长16.7%和40%。 　　2015年，公司获准加入UL STP标准组织，成为UL标准制定的参与者。公司还参加了IEC/TC94技术委员会会议和IEC 61810-10“大容量继电器”标准研讨会，提出了21项修改意见，其中19项被IEC/TC94采纳，代表国内行业在国际标准化舞台上与国际一流企业共同制定标准。 　　(4)管理水平进一步提高。 　　①探索事业部制管理模式。 　　2015年，公司积极探索事业部制管理模式，先后成立了一、二、三、五、六事业部和开关事业部。新的管理架构将推动建立新的管理和发展责任体系，提高集团的管理水平，促进宏发更好的发展。 　　②继续推进SAP ERP项目和制造执行平台的建设。 　　2015年1月，SAP系统成功上线，标志着公司在企业运营和科学管理上了一个新台阶。目前，SAP项目一期已于2015年10月完成流程审计，二期已覆盖动力电器公司、上海宏发、北京宏发、四川宏发等公司，三期已于2016年1月由宏发信号公司拆分并成功上线。此外，零部件生产MES平台、继电器产品组装MES平台等制造执行平台也在稳步推进。 　　③加强集中营销管理和集中采购管理。 　　继续努力构建以总部为中心的全球市场运营体系，设立全球客户经理制度，加强全球客户管理和跨区域业务协调，进一步规范海外办事处的业务和市场运作，完善全球销售网络和渠道。 　　加强超限额设备采购集中议价管理，对非生产性重大通用物资进行集中采购管理，制定优选供应商名单，全年节约采购成本1700多万元。 　　④完善财务管控模式，探索建立财务共享中心。 　　公司财务部制定了财务发展规划，通过建立规章制度完善了公司财务管控体系。全年建立了《合并财务报表管理规定》、《SAP月结管理规定》、《模具中心成本核算管理规定》、《税务风险控制操作规定》等制度，建立了合并财务报表体系和产品毛利核算模型，为优化公司财务管控模式和建立财务共享中心奠定了基础。 　　⑤开展人才盘点，整体推进集团团队建设。 　　总部人力资源中心组织盘点干部人才、财务专业人才、质量专业人才。通过盘点，识别核心骨干，确认团队现状与公司未来发展的主要差距，不断优化完善人才团队建设规划和发展战略，为公司发展提供更好的人才支撑。 　　7.企业文化建设取得新成效。 　　报告期内，公司组织举办了三期高管研讨班和多期中层干部培训班，参加人数超过200人。这一系列学习教育活动的开展，使公司的精神理念和管理思想更加深入人心，进一步增强了企业的凝聚力，为公司的发展提供了强大的精神动力。 　　(二)报告期内主要业务经营情况 　　报告期内，公司实现营业收入424，783.78万元，同比增长4.55%；归属于上市公司股东的净利润47，230.24万元，同比增长9.87%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为44，709.75万元，同比增长11.94%；基本每股收益0.89元，比去年同期增长9.87%。 　　主营业务分析 　　利润表和现金流量表相关科目变动分析表 　　单位:元货币:*** 　　■ 　　1.收入和成本分析 　　(1)业务收入变化的驱动因素分析 　　本期发生额为42，478.4万元，较上期增加1，850.1万元，增长4.55%，主要是公司在“十二五”期间大力实施“七小巨人”战略，使产业结构和产品结构不断调整优化升级，形成多元化发展新格局。在通用继电器下滑的情况下，公司抢占国内新能源汽车市场。 　　(2)主要销售客户 　　报告期内，公司前五名客户的营业收入合计为730，194，099.14元，占公司全年营业收入的比例。 　　是17.19%。 　　主营业务分行业、产品和地区 　　单位:元货币:*** 　　■ 　　产销形势分析表 　　■ 　　成本分析表 　　单位:元 　　■ 　　2.费用 　　报告期内，销售费用同比增长3.93%，主要是营销人员工资、招待费、差旅费增加； 　　报告期内，管理费用同比增长16.40%，主要是管理人员工资薪金、技术开发费用和折旧费用增加； 　　报告期内，财务费用同比下降104.77%，主要系汇兑收益增加所致。 　　3.R&D投资 　　R&D投资表 　　单位:元 　　■ 　　提交信函 　　为进一步提升产品竞争力和开发新产品，报告期内公司继续增加R&D投资。2015年，公司研发支出20686.65万元，比上年增长16.61%。 　　4.资金流动 　　■ 　　(三)资产和负债分析 　　资产与负债 　　单位:万元 　　■ 　　(4)、行业管理信息分析 　　不适用 　　(五)投资形势分析 　　1.外资股权投资总体分析 　　(1)宏发科技股份有限公司于2015年5月29日召开第七届董事会第二十一次会议，审议通过了《关于宏发控股美国有限公司全资收购海外孙子公司CLODI公司专利和商标及其持有KG公司100%股权的议案》。同意本公司全资海外孙子公司宏发控股美国有限公司与CLODI公司于2015年5月29日签署《收购协议》，同意宏发控股收购CLODI公司的专利和商标，持有KG公司100%股权； 　　(2)报告期内，子公司鸿丰盛与孙公司厦门金博贵金属有限公司少数股东达成股权收购协议，收购其49%的股权，从而持有厦门金博贵金属有限公司100%的股权； 　　(3)报告期内，子公司宏发电力与孙公司少数股东厦门宏发电气有限公司达成股权收购协议，收购其45%的股权，从而持有厦门宏发电气有限公司100%的股权； 　　(4)报告期内，子公司宏发发电公司分别对厦门金博贵金属有限公司、厦门宏发电气有限公司增资5，715万元、四川宏发科技有限公司增资916万元、厦门宏发工业机器人有限公司增资1，300万元、厦门宏发精密机械有限公司增资13，331万元。 　　(1)重大股权投资 　　报告期内无重大股权投资。 　　(2)重大非股权投资 　　报告期内重大非股权投资情况详见2015年年度报告第五节“委托理财”。 　　(3)以公允价值计量的金融资产 　　■ 　　以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的说明:截***2015年12月31日，本公司出售远期外汇合约的未偿还余额为21，500，000.00美元和12，900，000.00欧元，期末远期外汇合约公允价值变动收益为225，277.55元。 　　(六)出售主要资产和股权。 　　报告期内，无重大资产和股权出售。 　　(七)主要控股公司分析 　　报告期内，公司主要经营业绩来自控股子公司厦门宏发音响有限公司: 　　(1)企业名称:厦门宏发发电音响有限公司 　　(2)地址:厦门集美北工业区孙坂南路91-101号 　　法定代表人:郭。 　　(4)注册资本:87，212.196万元***。 　　(5)成立日期:1997年4月30日 　　(6)统一社会信用代码:913502001549851219 　　(7)经营范围:开发、生产、销售继电器、低压电器、接触器、自动化设备及相关电子元器件、组件，并提供相应的技术开发、技术咨询等技术服务。开发、生产和销售机电产品和机械设备。经营本企业自产产品和技术的出口业务，经营本企业所需机器设备、零部件和原辅材料的进口业务，***限制或禁止进出口的商品和技术除外。(以工商登记机关核准为准) 　　2015年主要财务数据指标单位:万元 　　■ 　　(八)公司控制的结构性主体 　　公司非受控结构主体的情况 　　(九)公司对公司未来发展的讨论和分析。 　　1、行业竞争格局及发展趋势 　　(1)行业竞争格局: 　　继电器作为***重要的基础元件之一，是整个电路控制系统中必不可少的核心电子控制基础元件，广泛应用于家用电器、工业控制、汽车、通信、电力、能源、安防、航空航天等领域，主要功能是实现“自动和远程”控制。在这些领域中，家电、汽车、工控作为传统行业，一直是继电器使用量***大的领域。随着全球经济的复苏，未来增速将会稳定；作为新兴产业的电力(尤其是智能电网)、安防(尤其是智能家居)、新能源(尤其是光伏发电、新能源汽车等。)受中国和世界产业政策的推动，未来发展势头强劲。中国仍然是继电器的主要生产基地， 约占全球总产量的50%。厂商很多，但有一定规模的厂商很少，行业集中度不高，市场竞争激烈。 　　(2)公司的行业地位和发展趋势: 　　公司综合经济指标连续多年在国内同行企业中处于领先地位。报告期末，公司继电器产品在全球市场占比11%，排名第二，其中智能电表继电器和家电继电器在全球市场占比***。公司将继续实施“七小巨人”战略，加大投入，提升企业核心竞争力。尽快将公司建设成为一流的全球继电器供应商。 　　(十)公司的发展战略 　　公司的发展战略是:做大做强继电器，推动相关产品和产业链共同发展，逐步发展多元化经营，从专注单一继电器制造向多品类产品开发转变，从单一销售产品向客户提供整体解决方案转变。将公司打造成世界一流的继电器制造商和中国重要的低压电器制造商，进军国际市场和拓展国内市场同步进行，打造世界知名品牌。具体而言，拟通过以下几个方面实施公司发展战略: 　　(1)加快产品结构调整，实施“七小巨人”战略。尽快让汽车继电器、功率继电器、信号继电器、密封继电器、低压电器、工控继电器、通用继电器等七大“小巨人”在各自的产品领域走在前列。 　　(2)坚持以技术进步推进企业，加大技术改造投入，主要用于新产品研发、专用自动化生产线和模具设备改造等。，继续保持公司在国内同行中的技术领先地位。 　　(3)按照“做大做强全继电器，促进相关产品和产业链共同发展”的发展思路，基本开发出高压DC继电器、新能源继电器、安全继电器、高频继电器等主导产品继电器领域具有方向性的新产品，同时推动低压电器和继电器配套产品的发展。同时，积极开发新品类和产品升级，逐步形成产业结构和规模。 　　(4)借鉴继电器发展模式和经验，加快发展低压电器等产品，形成“主业突出、多品类并举”的良性发展局面。重点加快发展低压电器产业，以MCB(微型断路器)、接触器(特种和工控接触器)、CPS(控制和保护开关电器)、智能配电用户为主导产品，坚持中高端市场定位，坚持“以质取胜”，坚持高标准投入，力争到2020年，使低压电器产业成为公司的又一重要支撑产业。 　　(5)基于现有的R&D能力和技术平台，开发适合宏发市场和技术定位的延伸产品和产品，推进应用电子模块、氧传感器、工业连接器等产品的产业化，以及MEMS、传感器、智能控制系统等相关产品的新原理、新应用领域的元器件产品预研，为未来发展积累技术和储备产品。 　　(6)加快制造业与服务业协同发展，推进商业模式创新和业态创新，从主要提升产品制造向提供产品和服务转变，为行业提供社会化、专业化服务，拓展R&D设计、测试检测、系统集成、认证咨询、运营监管、技术承包等专业链条前后端增值服务，以及个性化定制服务、全生命周期管理、网络精准营销、在线支持服务。 　　(11)、商业计划书 　　一、2016年工作指导思想 　　以推进“三个转变”为核心，做好应对极端困难局面的充分准备，大力弘扬和发展宏发企业文化，深入贯彻“跨越门槛、扩大品类、提高效益”三大发展思路和“统一规划、强化集中、纵横结合、分块实施”十六字管理方针，牢固树立宏发“一盘棋”思想，努力抓住发展有利条件，稳定增长。 　　二、2016年工作重点 　　一是牢牢坚持“以质取胜”的根本方针，推动产品质量“跨越门槛”。 　　我们要继续完善以质取胜的理念和提高产品质量的体系和手段，认真总结过去的成功和教训。在任何情况下，我们都应该坚持好的东西，改进不足，使之成为每个企业的自觉行为。 　　第二，坚持外向型发展方针，努力拓展市场，确保增长。 　　目前全球经济复杂多变，但世界上一些先进***的工业发展比较成熟稳定，货款相对可靠；另外，通过与国外企业尤其是大型企业的匹配，更有利于提升公司的产品技术水平、质量等主要竞争力。 　　第三，进一步完善产品结构调整。 　　在“统一规划、加强集中、纵横结合、区块实施”的十六字经营方针指导下，不断调整产品结构。所有制造企业首先要打造有自己特色的主导产品，努力成为“小巨人”。其次，在公司统一规划的框架下，他们要寻找其他适合发展的产品，以增强企业的抗风险能力。 　　第四，加强新产品开发。 　　(1)组织模式: 　　统一规划:做好发展方向和产品定位，做好产品基础应用技术和共性技术研究。加强集中度:将难度大、投资高的新产品集中到总部、总部、电力电器和汽车电子等有条件的公司集中开发；产品知识产权战略的制定、实施和监督集中在总部。 　　纵向和横向整合:事业部之间的产品整合和组合开发管理由总部组织，事业部内部的产品整合和组合开发管理由各事业部组织，营销中心进行整体方案市场策划和推广。 　　分块实施:各公司要按照既定方向做好产品改进、升级和新应用领域的开发；还要根据股份公司确定的方向，做好新产品的开发和营销工作；同时大力加强各自技术团队的建设。 　　(2)年度产品工作重点: 　　继电器产品“跨过门槛”。45%以上的产品生产线达到初级水平，力争在先进水平上有所突破。 　　关键新产品的商业化。一是加快低压电器的开发和量产；二是完善工控产品系列，提高产品性能和效率；三是做好新能源DC继电器的系列化发展和数量化。 　　新产品的开发和布局。一是加快现有新产品(工业连接器、真空灭弧室、氧传感器、速动开关)的开发，加强市场布局和推广；第二，总部和有条件的公司要规划好产品方向，预研和开发二、三类产品。 　　(十二)可能的风险 　　1、人才流失风险 　　高端继电器技术含量高，市场利润高，市场空间大。能否占领高端市场，是继电器厂商实现可持续发展的关键。高端继电器的研发需要专门的管理人员和核心技术人员，专业知识齐全，其他专业知识面广，需要多年的培训和实践，才能真正自主设计开发新产品。所以专业人士在继电器行业更重要。如果出现人才流失，企业将面临相关损失。宏碁发电的核心管理和技术骨干通过合格投资持有公司股权，个人利益可以与公司发展保持一致。通过这种管理层和骨干人员的持股方式，可以让宏碁发电的核心人员保持相对稳定。 　　2.汇率风险 　　公司生产的继电器产品占出口比重较大，主要出口地区为欧美，销售活动涉及欧元和美元。今年***持续贬值与过去十年***单边升值形成鲜明对比，对市场影响巨大，将给公司未来经营带来汇率风险。公司财务部和销售部定期召开会议，讨论和分析汇率走势。 公司主要外汇品种的用汇规模和收汇安排。与公司有长期合作的主办银行也定期向公司提供各种汇率走势分析资料。公司一般根据汇率波动对外币应收款采用远期结汇、质押贷款等方式锁定收益，规避汇率风险。 　　3.政策风险 　　继电器行业属于信息产业范畴，属于***重点支持的高新技术产业。宏基发电被科技部认定为***高新技术企业，享受所得税税收优惠政策。如果未来相关认证标准改变，税收优惠取消，对宏碁发电的盈利能力有一定影响。宏碁发电部分继电器产品依赖出口，***贸易政策变化将影响公司出口和海外扩张，对公司持续经营和盈利能力也将产生一定影响。 　　7.与财务报告有关的事项。 　　7.1与上年度财务报告相比，财务报表合并范围发生变化的，公司应当做出具体说明。 　　■ 　　■ 　　主席:郭 　　董事会批准提交日期:2016年3月29日THE_END 　　进入【新浪财经】讨论。

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